Lorsqu'on parle de planification financière et d'optimisation fiscale au Québec, le REER (Régime enregistré d'épargne-retraite) demeure l'un des outils les plus populaires. Mais saviez-vous qu'il existe une façon d'aller au-delà des avantages fiscaux traditionnels du REER ? En effet, certains types d’investissements peuvent vous permettre d'obtenir jusqu'à 30% de crédits d'impôt* supplémentaires, en plus de la déduction fiscale habituelle. Cette opportunité méconnue peut transformer radicalement votre stratégie d'épargne-retraite et maximiser vos économies d'impôt.
Dans cet article, nous allons explorer en détail comment fonctionnent ces crédits d'impôt*, qui peut en bénéficier, et comment les intégrer intelligemment dans votre planification financière.
Qu'est-ce qu'un crédit d'impôt* relatif à un fonds de travailleurs ?
La double économie : REER classique vs fonds de travailleurs
Pour bien comprendre l'avantage fiscal exceptionnel des fonds de travailleurs, il faut d'abord distinguer deux types d'avantages fiscaux distincts :
La déduction REER standard : Lorsque vous cotisez à un REER classique, le montant investi est déduit de votre revenu imposable. Si vous êtes imposé à 40%, une cotisation de 5 000$ vous permet d'économiser environ 2 000$ en impôt. C'est l';avantage que tous les
détenteurs de REER connaissent bien.
Les crédits d'impôt* relatifs aux fonds de travailleurs : En plus de la déduction REER habituelle, les souscripteurs d’actions dans un fonds de travailleurs québécois bénéficient de crédits d'impôt* additionnels de 30% (15% provincial + 15% fédéral) sur le montant investi, sous réserve de leur admissibilité.
Cette combinaison crée un effet fiscal puissant : vous profitez à la fois de la déduction REER ET des crédits d'impôt*, ce qui peut représenter un avantage fiscal combiné pouvant atteindre 56% à 83% selon votre taux marginal d'imposition.
Comment calculer vos économies réelles
Prenons un exemple concret pour illustrer cette double économie:
Scénario : Marie gagne 75 000$ par an et décide d'investir 5 000$ dans un fonds de travailleurs.
● Crédits d'impôt* relatifs à un fonds de travailleurs : 5 000$ × 30% = 1500$
● Déduction REER (taux marginal ~38%) : 5 000$ × 38% = 1 900$
● Économie fiscale totale : 1 500$ + 1 900$ = 3 400$
Résultat : Pour un investissement de 5 000$, Marie bénéficie de 3 400$ d'avantages fiscaux combinés, ce qui représente un coût net réel de seulement 1 600$ (5 000$ - 3 400$). C'est un avantage fiscal immédiat de 68% du montant investi !
Les fonds de travailleurs : qu'est-ce que c'est ?
Origine et mission
Le premier fonds de travailleurs québécois a vu le jour dans les années 1980 pour stimuler l'économie locale et favoriser la création d'emplois. Depuis, la mission des fonds de travailleurs a évolué. Parmi eux, Fondaction se distingue par une mission qui a évolué bien au-delà du simple rendement financier.
La mission de Fondaction repose sur deux piliers complémentaires : soutenir les travailleuses et travailleurs du Québec dans leurs efforts d'épargne-retraite en leur offrant un produit d'épargne accessible, et canaliser cette épargne au bénéfice économique, social et
environnemental du Québec.
Fondaction priorise les investissements qui favorisent les entreprises dont les activités s'inscrivent dans une perspective de développement durable, qui accompagnent les entreprises pour améliorer leur productivité et réduire leur empreinte environnementale, et qui appuient des initiatives stratégiques ayant des retombées importantes en matière d'emplois de qualité, de protection de l'environnement et de réduction des inégalités. Cette approche permet aux travailleuses et travailleurs d'exercer collectivement une influence sur le développement durable du Québec.
Les critères d'admissibilité aux crédits d'impôt*
Pour bénéficier des crédits d'impôt de 30%*, vous devez respecter certains critères établis par les lois fiscales du Québec et du Canada, notamment, mais non limitativement :
Résidence : Vous devez résider au Québec.
Âge : Vous devez être âgé de moins de 65 ans au 31 décembre de l'année d'imposition. Cette limite d'âge est cruciale pour la planification de vos dernières années avant la retraite.
Revenus minimums : Vous devez avoir suffisamment d'impôt à payer pour profiter des crédits. Si vous touchez des revenus de retraite, vous devez également toucher des revenus d'emploi ou d'entreprise dépassant 3 500$.
Montant maximal : Un montant maximal de 5 000 $ d’actions souscrites peut être pris en compte par année, tous fonds de travailleurs confondus. Les crédits d'impôt maximaux représentent 1 500$ par année (30% de 5 000$).
Conditions de rachat : Ne pas avoir racheté des actions d'un fonds de travailleurs pour cause de retraite, préretraite ou invalidité grave.
Règle des 60 jours : Si vous rachetez vos actions dans les 60 jours suivant leur souscription, vous perdez les crédits d'impôt associés.
Fondaction : un acteur majeur de la finance durable au Québec
Créé en 1995 à l’initiative de la Confédération des syndicats nationaux (CSN), Fondaction gère aujourd'hui plus de 4 milliards de dollars d'actifs et compte plus de 225 000 actionnaires.
Ce qui différencie Fondaction, c'est son engagement profond envers la transformation positive de l'économie québécoise. Le fonds soutient directement ou indirectement plus de 1 400 entreprises québécoises, en privilégiant les secteurs d'avenir et les entreprises d'économie sociale. Sa politique d'investissement repose sur une analyse ESG (environnementale, sociale et de gouvernance, que Fondaction aborde d’une façon élargie comme visant les enjeux environnementaux, sociaux, entrepreneuriaux et territoriaux)
rigoureuse, et il maintient une position ferme : zéro investissement dans les entreprises qui possèdent ou exploitent des réserves d’énergies fossiles.
En souscrivant des actions de Fondaction, les épargnants québécois peuvent bénéficier non seulement des 30% de crédits d'impôt* et de la déduction REER classique, mais ils contribuent également au développement d'une économie locale plus durable. Les rendements historiques de Fondaction sont compétitifs, avec un rendement composé annuel de 3,4% sur 1 an, 3,6% sur 3 ans, 5,8% sur 5 ans et 5,0% sur 10 ans (au 31 mai 2025), tout en maintenant une approche d'investissement alignée sur les valeurs de développement durable et d'équité sociale.
Pour les investisseurs conscients qui souhaitent maximiser leurs avantages fiscaux tout en donnant un sens à leur épargne-retraite, Fondaction représente une option particulièrement intéressante dans le paysage des fonds de travailleurs québécois.
Stratégies d'optimisation fiscale avec les fonds de travailleurs
Maximiser votre retour fiscal annuel
Pour tirer le maximum des crédits d'impôt*, voici quelques stratégies à considérer :
1. Investissez le montant maximal (5 000$) donnant droit aux crédits : C'est la façon la plus simple d'obtenir les crédits représentant 1 500$. Si votre budget le permet, visez cette cible chaque année jusqu'à 64 ans.
2. Utilisez la fenêtre des 60 premiers jours : Vous pouvez investir durant les 60 premiers jours de l'année civile et appliquer votre investissement à l'année d'imposition précédente. Pour l'année d'imposition 2025 par exemple, la date limite est le 2 mars 2026. Cette flexibilité vous permet d'ajuster votre stratégie fiscale après avoir calculé vos revenus annuels de l'année précédente.
3. Combinez avec d'autres REER : Le plafond de 5 000$ ne s'applique qu'aux crédits d'impôt des fonds de travailleurs. Vous pouvez donc cotiser davantage à un REER de fonds de travailleurs ou à d'autres REER si votre plafond de cotisation le permet, pour maximiser votre déduction fiscale totale.
4. Planifiez selon votre âge : Si vous approchez de 65 ans, assurez-vous de maximiser vos souscriptions d’actions aux fonds de travailleurs dans les années qui précèdent, car l'admissibilité aux crédits d'impôt pour ces fonds cesse à cet âge.
Le REER de conjoint : une stratégie méconnue
Une stratégie particulièrement efficace consiste à utiliser un REER de conjoint avec un fonds de travailleurs. Le cotisant bénéficie de la déduction REER, tandis que le conjoint bénéficiaire peut profiter des crédits d'impôt* s'il respecte les critères d'admissibilité (âge, résidence, etc.).
Cette approche permet de :
● Fractionner le revenu de retraite plus efficacement
● Bénéficier des avantages fiscaux même si un conjoint a des revenus limités
● Optimiser la situation fiscale globale du couple
Les avantages au-delà du fiscal
Investir dans l'économie locale
Au-delà des incitatifs fiscaux généreux, investir dans un fonds de travailleurs signifie participer directement au développement économique du Québec. Votre épargne-retraite finance :
● Des PME innovantes dans les secteurs technologiques, verts et sociaux
● Des entreprises d'économie sociale et des coopératives
● Des projets de transition énergétique et d'efficacité environnementale
● Des entreprises qui créent des emplois de qualité au Québec
Cette dimension « locale » de votre investissement crée un impact mesurable dans votre communauté, tout en construisant votre patrimoine de retraite.
Quelques points d'attention à considérer
Période de détention et liquidité
Bien que les crédits d'impôt* ne doivent généralement pas être remboursés lors du rachat, les fonds de travailleurs sont conçus comme des véhicules d'épargne à long terme. La liquidité est plus limitée qu'avec certains REER traditionnels. Les rachats sont possibles, mais selon des conditions spécifiques (retraite, atteinte de l'âge de 65 ans, achat d'une première maison, retour aux études, etc.) et après qu’une durée minimale de détention ait été atteinte. Il est important de considérer cet argent comme étant destiné à la retraite.
Diversification du portefeuille
Bien que très avantageux fiscalement, il peut être prudent de ne pas concentrer 100% de votre épargne-retraite dans un fonds de travailleurs. Une stratégie équilibrée pourrait consister à :
● Investir 5 000$ dans un fonds de travailleurs pour maximiser les crédits d'impôt*
● Compléter avec d'autres véhicules d'épargne-retraite (REER bancaires, CELI, etc.) selon votre tolérance au risque et vos objectifs financiers
● Réévaluer votre allocation d'actifs régulièrement
Une opportunité fiscale à ne pas négliger
Les fonds de travailleurs représentent l'une des opportunités fiscales les plus généreuses disponibles pour les Québécois. Obtenir 30% de crédits d'impôt* en plus de la déduction REER standard crée un effet multiplicateur fiscal exceptionnel qui peut accélérer significativement votre épargne-retraite.
Si vous êtes un résident québécois de moins de 65 ans avec des revenus d'emploi suffisants, ne pas profiter de cette mesure, c'est laisser de l'argent sur la table. Un investissement annuel de 5 000$ jusqu'à votre retraite peut représenter des dizaines de milliers de dollars d'économies d'impôt cumulées.
Au-delà de l'aspect purement financier, ces fonds incarnent une vision de l'épargne qui allie performance, impact social et développement durable. C'est une façon de donner un sens à votre argent tout en construisant votre avenir financier.
Tous les renseignements et données sont fournis à titre informatif seulement; ils ne visent pas à dispenser des conseils ni des recommandations d'ordre financier, juridique, comptable ou fiscal en
matière de placement.
* Un montant maximal de 5 000 $ d’actions souscrites peut être pris en compte par année d’imposition, sous réserve de l’admissibilité. Vérifiez votre admissibilité: fondaction.com/credits-dimpot
Chaque taux de rendement indiqué est un taux de rendement total composé annuel historique qui tient compte des fluctuations de la valeur des actions et du réinvestissement de tous les dividendes,
le cas échéant, et ne tient pas compte de l’impôt sur le revenu payable par un actionnaire, qui aurait pour effet de réduire le rendement. Le taux de rendement sert uniquement à illustrer les effets du taux de croissance historique et ne vise pas à refléter les valeurs futures des actions ou le rendement d’un placement dans les actions. La propriété des actions d’un fonds d’investissement donne lieu à des frais permanents. Les actions de Fondaction ne sont pas garanties, il s’agit d’un placement dont la valeur et le rendement fluctuent, son rendement passé n’est pas indicatif de son rendement futur. Avant d’investir, veuillez consulter le prospectus au fondaction.com/prospectus.